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驚豔！非農兩大記錄震驚市場 美元狂飆金融市場瞬間“大變臉”
摘要
【驚豔！非農兩大記錄震驚市場 美元狂飆金融市場瞬間“大變臉”】本周壓軸大戲---2018年1月非農就業報告終於揭開帷幕。作為傳統的市場大戲，美國勞工部(DOL)周五(2月2日)公布的數據顯示，美國11月非農就業人數增加20萬人，高於市場預期的增加19萬人，非農雇傭連增88個月，為史上最長記錄；薪資增長年率表現尤為靚麗，年率增長2.9%，創下金融危機以來最大增幅。數據公布之後，美元短線暴拉，歐元、英鎊與日元等非美貨幣、現貨金銀與美股則重挫不已。
本周壓軸大戲---2018年1月非農就業報告終於揭開帷幕。作為傳統的市場大戲，美國勞工部(DOL)周五(2月2日)公布的數據顯示，美國11月非農就業人數增加20萬人，高於市場預期的增加19萬人，非農雇傭連增88個月，為史上最長記錄；薪資增長年率表現尤為靚麗，年率增長2.9%，創下金融危機以來最大增幅。數據公布之後，美元短線暴拉，歐元、英鎊與日元等非美貨幣、現貨金銀與美股則重挫不已。
數據顯示，美國1月非農就業人數增加120.0萬人，市場預期增加19.0萬人，前值增加22.8萬人；美國1月份失業率為4.1%，為2000年12月以來的最低，預期為4.1%，前值為4.1%。美國勞工部還將12月非農就業人數修正為增加16.0萬人。非農就業人數連續88個月增加，為史上最長連增紀錄。
(圖片來源：Zerohedge、FX168財經網)
最矚目的薪資增速大放異彩，成為本次報告的亮點：美國12月平均每小時工資月率增長0.3%，預期增長0.2%，前值修正為增長0.4%；不過美國12月平均每小時工資年率上漲2.9%，預期增長2.6%，前值修正為上升2.7%。
(圖片來源：Zerohedge、FX168財經網)
據經濟學家指出，作為最受關注的薪資增速，1月的薪資年率表現靚麗，年率增速創下2009年以來最大，這無疑將提振通脹，進一步鞏固市場對美聯儲加息的預期。
據CME“美聯儲觀察”，非農公布之後，美聯儲今年3月加息25個基點至1.5%-1.75%區間的概率維持在83.1%不變，6月至該區間概率由31.6%降至30%。
彭博經濟學家Matthew Boesler指出，薪資增速加快主要受到了教育、醫療、專業貿易服務、金融和零售行業薪資增速的推動。
美國明尼阿波利斯聯儲主席卡什卡利評論稱，非農報告顯示薪資增長，在數據公布的第一眼就看到我們終於迎來了薪資增長。如果這種增長持續下去，將對利率產生影響。
外匯研究網站Forex Crunch指出，薪資增速數據可能會對美聯儲政策造成更大的影響，美聯儲接下來或將采取更激進的緊縮措施。薪資增長之所以如此重要，是因為其增長與經濟的崛起有關，而美聯儲的宗旨之一便是冷卻過熱的經濟。
該網站撰文稱：“當雇主發現難以招募員工時，便會上調薪資，他們需要提升工資以吸引工人。當工人收入提高，便會增加開支，這將推動核心通脹水平升高，而這正是美聯儲的關注焦點所在。”
瑞銀也認為，若薪資增長加快，可能會令美聯儲在加息方麵更為激進。
Euler Hermes North America首席經濟學家Dan North則表示，今年工資增長方麵仍然存在一些壓力。他注意到，越來越多的企業在尋找合適工人上遇到了困難，這會導致工資上升。
此外，美國12月就業參與率為62.7%，與前值持平。美國1月平均每周工時為34.3小時，預期34.5小時，前值34.5小時。
美國勞工部指出，過去三個月，平均新增非農就業人數為19.2萬，1月建築/食品/醫療保健/製造業就業人數錄得上揚。
(圖片來源：Market Watch、FX168財經網)
此份報告顯示，美國距離充分就業--美聯儲的政策目標之一--又近了一步，也在2017年就業人數持續增長之後，為今年的紮實表現定下基調。
此番表現或令薪資如外界期待一般出現持續的走升，並且提升需求，而總統特朗普去年12月簽署的減稅措施也可能促進需求表現。
數據公布之後，美元指數短線拉升近60點，最高飆至89.39。
(美元指數30分鍾走勢圖來源：FX168財經網)
隨著美元回暖，主要非美貨幣節節敗退：歐元/美元下挫逾80點至1.2411；英鎊/美元下挫近1%，短線下滑逾100點至1.4117，錄得2017年11月以來最大單日跌幅；美元/日元拉升逾50點至110.43。
(歐元/美元5分鍾走勢圖來源：FX168財經網)
現貨黃金短線跳水約17美元，跌破1330美元/盎司關口，刷新日低至1328.90美元/盎司，日內跌幅達逾1%；現貨白銀日內跌幅逾2%，急跌約0.40美元，跌破17美元/盎司，刷新1月23日以來低點至16.73美元/盎司。
(現貨黃金30分鍾走勢圖來源：FX168財經網)
非農公布之後，黃金市場接連遭遇三波拋售潮打壓，短短幾分鍾內交易價值多大約30億美元。數據顯示，COMEX最活躍黃金期貨合約在北京時間21:30一分鍾內成交量為7655手，交易合約總價值逾10億美元。隨後，COMEX最活躍黃金期貨合約在北京時間21:52一分鍾內再成交5012手，交易合約總價值近7億美元。之後，COMEX最活躍黃金期貨合約在北京時間22:50-22:53四分鍾內再成交10118手，交易合約總價值逾13億美元。
華爾街日報撰文指出，美國1月非農就業人數公布後，美元和國債收益率上揚，這將給大宗商品多頭帶來麻煩。一些分析師認為，如果美元因投資者對通脹走高，以及加息的預期而反彈，近期大宗商品的漲勢將迅速結束。還有一些分析師認為，今日的非農報告將引發市場對美聯儲將采取更激進的加息政策，即加息四次的擔憂，此前美聯儲曾預測今年將加息三次。
除了匯市、貴金屬市場劇烈波動之外，美國債市也迎來大行情：美國國債來到盤中低點。10年期收益率上漲至2.84%，收益率曲線中段領跌，令5年期和30年期利差較之前有所收縮，但日內仍呈現趨陡。
TIPS盈虧均衡通脹率攀升，平均時薪同比增長2.9%，創下2009年6月份以來最大漲幅；5年期的盈虧均衡通脹率上漲至2.04%，距離去年的高點不到2個基點的距離。
“債王”格羅斯指出，1月非農報告可能將美國10年期國債收益率推至3%。債券正以溫和的姿態進入熊市周期，債市投資者最終可能一無所獲。他還指出，這份報告鞏固了美聯儲加息的預期。
道瓊斯指數跌逾300點，美股三大股指均跌超1%。
道瓊斯指數
富國證券高級經濟學家Sam Bullard的話稱，在新的一年，企業招聘勢頭依然積極。經濟和就業市場的強勁吸引了更多的人加入了勞動力大軍當中，這對於進一步增加雇傭而言，是個令人鼓舞的消息。
(原標題：驚豔！非農兩大記錄震驚市場 美元狂飆金融市場瞬間“大變臉”)
(責任編輯：DF318)
最後更新：2018-02-03 08:53:41