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不僅證金殺入創業板 十大股東中還見社保公募等最新進駐
“熊”到深處自然“牛”？
沉寂了一年多的創業板終於爆發了！27日，創業板指大漲3.62%，這一漲幅是創業板自2016年6月以來最大單日漲幅，也是14個月來最大單日漲幅。而且，剔除未開板的新股，27日兩市共有34隻個股漲停，22隻都是創業板股票。
作為證金公司首次進入創業板股十大股東的代表股票，27日也給足了示範效應：昆侖萬維、蘇交科雙雙漲停，華策影視大漲9.44%。
對於創業板估值是否合理，市場爭論不已，我們在此用市場數據說話。隨著上市公司半年報和基金公司二季報的公布，各大機構以及國家隊的最新動態逐漸顯露出來，這也代表了他們對創業板的態度，我們將從這些數據中尋求創業板估值的合理性。
不止證金，社保公募保險建倉
截至7月26日，共有17家創業板公司發布了半年報數據，從十大股東名單中可以發現，國家隊、社保基金、公募等機構資金對部分創業板公司的態度開始有所轉變。
1、證金公司首次進入創業板公司十大股東
7月24日晚間，昆侖萬維披露半年報，昆侖萬維是在半年報中最早“曝光”證金公司蹤跡的創業板股，而這也是首次以證金公司身份，而非資管賬戶出現在創業板公司的十大股東中。券商中國在7月25日《創業板機會來了？證金公司首次現身創業板十大股東，甚至成為昆侖萬維第一大流通股東！》報道中，首家報道了這一現象，一時間引起市場震動。
昆侖萬維上半年實現淨利3.84億元，同比增長57.52%。業績靚麗，顯然是昆侖萬維的一大特征。十大股東名單中，證金公司的出現讓市場頗為驚訝。因為，這是證金公司以“中國證券金融股份有限公司”的身份第一出現在了創業板公司的十大股東中。
數據顯示，證金公司在二季度買入昆侖萬維2312.53萬股，占公司總股本2%，為第五大股東。就十大流通股東來看，證金公司位居第一大流通股東。
7月26日晚間，華策影視披露了半年報數據，上半年實現淨利潤2.75億元，同比增長1.21%，業績尚屬於平穩，不過也受到樂視的波及：半年報數據顯示，樂視網是華策影視最大欠款方，公司對西藏樂視網信息技術有限公司的應收賬款餘額約為3.68億元。
華策影視也是證金公司二季度選擇的創業板標的股，證金公司大舉買入5065.25萬股，成為華策影視的第四大流通股東。
蘇交科最新前十大股東名單中，證金公司赫然在列，持有962.49萬股，占比1.66%，位居第五大股東。
2、社保基金開始尋求創業板超跌機會
7月17日晚間，康泰生物披露半年報，公司今年上半年營收4.69億元，淨利潤7054.68萬元，分別同比增長129%、26%。
十大股東名單變化讓市場頗為驚訝，一向保守的社保基金卻在創業板跌跌不休之時，選擇了大舉買入創業板股票。康泰生物二季度獲社保基金一一八組合、一一三組合入駐，合計持股159.48萬股；一季度已經入駐的社保基金一零二組合小幅增持近50萬股，仍列第一大流通股東。
3、公募、保險、信托等產品開始布局創業板
公募基金甩賣創業板股票，抱團白馬股已成為市場公開的秘密，漂亮50的強勢上揚與公募基金的抱團取暖脫不了幹係。不過，這17家創業板公司半年報數據顯示，公募基金已經開始布局創業板股票。
康泰生物半年報數據顯示，有三隻基金進入了十大流通股東中：
力源信息半年報數據顯示，一隻公募基金和一隻信托計劃進入了十大流通股東中：
華策影視半年報數據顯示，一隻基金和一隻保險理財產品進入了十大流通股東中：
創業板創14個月來最大單日漲幅
2017年以來，A股市場呈現出極度分化的走勢，特別是上證50和創業板指，走向了兩個極端，一個隻漲不跌，一個隻跌不漲。好在今日，沉寂許久的創業板終於爆發，大漲3.62%，創下14個月來最大單日漲幅。
27日上午10點過後，創業板異動，指數直線拉升，截至午盤，大漲2.56%，半日的成交量幾乎與7月26日成交量相同。
板塊方麵，以創業板個股為主的軟件服務、互聯網、電腦設備、傳媒娛樂等板塊漲幅居前。
個股方麵，剔除未開板的新股，27日兩市共有34隻個股漲停，22隻都是創業板股票。
27日有機構甩賣證金創業板概念股
作為證金公司創業板代表股，昆侖萬維和蘇交科27日雙雙漲停，不過盤後龍虎榜數據發現，這兩隻股均遭到機構大甩賣。
昆侖萬維龍虎榜數據顯示，兩機構席位拋售3.56億元，其中位於賣一席位的機構專用席位大舉賣出3.33億元，占當日成交額的16.13%。
蘇交科龍虎榜數據顯示，賣五中有四個機構專用席位，賣出金額在2000-5000萬元之間，累計賣出1.34億元。
究竟是誰在甩賣，成為市場最為關注的話題。
以昆侖萬維為例，位於賣一的機構專用席位27日大舉賣出3.33億元，以漲停價格25.44元計算，該機構賣出的股份超過1300萬股，而在前十大流通股東中，滿足條件的隻有三家，分別是證金公司、中郵戰略新興產業混合型證券投資基金、中郵信息產業靈活配置混合型證券投資基金。
市場人士分析，證金公司二季度剛剛進來，在市場剛剛知曉之時便大舉賣出，此舉不合常理，此時賣出嫌疑最大的應該是中郵的兩隻基金。有分析稱，中郵重倉的樂視網和爾康製藥均處停牌狀態，各陷“危機”，而且也是基金的前十大持倉股，有非常強烈的套現需求來應對基金贖回。
基金持有創業板股票占比持續下滑
沒有隻跌不漲的市場，創業板卻在今年改寫這一規律；沒有隻漲不跌的市場，漂亮50們也在改變這一規律。年初至今，創業板指數持續大跌，與漂亮50走出了截然相反的路徑。根據基金持股數據可以發現，機構投資者們成了助推創業板大跌主凶。
先來看一份數據：
基金2016年年報數據顯示，基金公司持有A股市值15845.97億元，其中創業板股票市值為2627.76億元，占比16.58%；
基金2016年半年報數據顯示，基金公司持有A股市值15614.2億元，其中創業板股票市值為3170.95億元，占比20.31%。
從年報數據中可以發現，基金持有的創業板股票市值占比由20.31%，下降至16.58%。
我們可以將此數據作為市場的一個方向指標，2014年底，公募基金“厭惡”創業板幾乎到了極致，創業板股票市值僅占總市值的11.02%。但此時，創業板卻開啟了牛市行情：創業板指數從2014年年底的1400多點，上漲至2015年6月初的4000多點，期間漲幅超過180%。
基金抱團白馬股現象明顯
根據基金公布的二季報數據可以發現，基金對藍籌白馬股的抱團取暖現象極為嚴重。
重倉持股家數方麵，東方財富Choice數據顯示，二季度有超過646隻公募基金持有中國平安，有586隻基金是格力電器的股東，貴州茅台以456隻排名第三位。二季度，有51隻個股的基金持有數量達到100隻，與一季度的40隻相比有所增加，基金的抱團動作十分明顯。
一位私募人士對券商中國記者表示，基金抱團現象如此明顯，隻能說明市場行情較弱，基金公司對持倉比例都有一定要求，在市場較弱之時，隻能默契的選擇藍籌股或白馬股，抱團取暖，這才形成了今年上半的漂亮50行情。
另一方麵，藍籌白馬股的大漲，已經讓其最具吸引力的低估值特性也不再那麼明顯。特別是白馬股紛紛大漲50%甚至更多之時，部分個股的市盈率已經接近曆史高點，對於低估值愛好者來說，投資白馬股的性價比已經開始慢慢降低。而與之相反，創業板在跌跌不休之中，整體市盈率已經趨於曆史低位。
不過，他也提醒投資者，目前創業板行情也不會一蹴而就，市場仍在調整之中，此時選擇創業板錯殺股是個不錯的選擇。
把握創業板錯殺股
今年以來，創業板跌跌不休，特別是第一大市值股溫氏股份半年報業績大幅下降近八成、明星公司樂視網陷入債務風波、神霧雙雄業績被質疑等負麵新聞接踵而至，加速了創業板下跌。
其實，創業板這一輪下跌，情緒因素影響大於創業板公司基本麵，特別所在幾大權重股下跌帶領下，不少個股出現錯殺行情。翻看創業板公司2017年半年報業績預告，業績預喜的也不在少數，而且市盈率小於30倍的個股數量也在增加。
從證金公司的選股也可以看，證金公司在挑選錯殺股票。這三隻股票的重要特征：
1、總市值不會很低，兩隻都超過了200億元，一隻在100億以上；
2、市盈率45倍以內，一隻32.99倍，兩隻剛超40倍；
3、營業收入均超過10億元，華策影視和昆侖萬維上半年營收分別為17.51億元和17.37億元，蘇交科還未公布半年報；
4、上半年淨利潤超過1個億。
中銀國際同樣認為已經值得在創業板中尋得機會：根據統計，在已披露中報的創業板公司整體利潤增速由2017年一季度的54%回升至66%，中小板增速32%，與2017年一季度基本持平。對於創業板而言，對板塊利潤增速貢獻最大的是電子、化工、機械。整體來看，周期確定見頂回落，成長有望趨穩向上，部分錯殺機會值得把握。
據證券時報網統計，創業板中有26隻個股2014年至2016年歸屬母公司股東的淨利潤都呈增長態勢，2017年半年報業績預告類型屬於預喜，且最新動態市盈率小於30倍。
雙創新政發布為創業板帶利好
27日晚間，國務院印發《關於強化實施創新驅動發展戰略進一步推進大眾創業萬眾創新深入發展的意見》，進一步係統性優化創新創業生態環境，強化政策供給，突破發展瓶頸，充分釋放全社會創新創業潛能，在更大範圍、更高層次、更深程度上推進大眾創業、萬眾創新。
《意見》指出，進一步增強創新創業的發展實效，著力推進創新創業與實體經濟發展深度融合，結合“互聯網+”、“中國製造2025”和軍民融合發展等重大舉措，有效促進新技術、新業態、新模式加快發展和產業結構優化升級。要堅持創新為本、高端引領，改革先行、精準施策，人才優先、主體聯動，市場主導、資源聚合，價值創造、共享發展。
27日晚間，上海證券交易所和深圳證券交易所均發文，傳達學習貫徹全國證券期貨監管係統年中監管工作座談會精神。
深交所黨委表示，積極推進多層次資本市場建設，深入推進創業板改革，提升上市公司質量，嚴格執行退市製度。
(原標題：不僅證金公司殺入，十大股東中還見社保公募保險信托最新進駐！這些創業板股有四大重要特征)
最後更新：2017-07-28 07:14:52