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京東網上商城
阿裏砸1000億巨資，京東這支輕騎兵還可以撐多久？
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沒辦法，阿裏和京東兩個體量差距太大的友商，總會被放一起做對比。前幾天，劉強東先生誇耀自己10萬+的物流隊伍，“未來十年可能不需要再招人”言猶在耳，現在市場就開始重估這豪言壯語。
主角是阿裏。9月26日，阿裏巴巴宣布增持旗下菜鳥網絡的股份，在已投入數百億元的基礎上，未來五年再投入1000億，建設全球物流網絡。
在公眾的印象中，自建物流一直被視作京東最依仗的護城河。無論在資本市場的品宣，還是“618”和“雙十一”之類的配送大戰，這支超過10萬人的物流隊伍，更是做為精銳輕騎賺盡眼球。很少有人會認為京東可以挑戰阿裏，倒有部分人覺得，“京東的物流比阿裏好”。
但事實上，阿裏並沒有一個配送員，商戶們的包裹，都是“四通一達”等傳統物流平台消化的。為了提升傳統物流低效、低質、耗時的服務，阿裏4年前組建菜鳥，打造中國最大的開放式智能倉配網絡，雖不乏舊勢力的反撲抵牾，但菜鳥對中國物流行業水平的提升，有目共睹。
這必然會抵消京東自建物流渠道的優勢。況且，京東因為總體實力的短板，導致自建物流的重投入，連續多年成為財務報表上的痛中之痛。劉強東也隻能通過畫大餅，來喚起資本市場對於京東的信心。在移動互聯時代的狂飆迭代中，這當然是在刻舟求劍，一廂情願。
因為，雖然被京東所不喜，蘇寧等友商也一直揪著京東的物流緊咬不放。在廣袤的中國鄉村尤其是中西部地區，京東缺少足夠的布局，觸達率太低。在海外市場，京東更是毫無布局，即使想冷啟動，恐怕也是力不從心。
物流板塊的功能，隻能在京東商業閉環內運作，它的發展天花板，也完全取決於京東平台上的訂單量。在互聯網時代，你很難想象一個缺乏開放性的項目，能有多少想象力。
此番阿裏和菜鳥一起再度重注加碼，一張全球最大的物流網絡唿之欲出。這個物流網絡將實現中國24小時、全球72小時必達。在這支覆蓋全球，24小時全天候作戰的數字化部隊麵前，任何騎兵都將成淪為一堆笑話。
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劉強東流傳最廣的一段視頻，是跟京東送貨員們把酒言歡，承諾以後會自建樓房，成本價賣給大家。看到宿舍條件差，說自己“生氣得想打人”。每一年，劉強東還會披掛上陣，去送幾單快遞。
從PR角度看，這顯示了劉強東對下屬的溫度，也向外展示了京東對於物流隊伍的重視。在別的板塊都無必然優勢的前提下，京東視物流為主場，也是差異化突破的必然。
反過來看，龐大的倉儲和地麵配送團隊也占用了京東大量的資源，透支了資本市場對它的期待。除了帶來不錯的配送體驗，更使得京東在成本投入上陷足泥潭，走過了10多年，依然是一家勞動力密集型企業，一家傳統3C家電零售商和一家物流公司的組合拚接。
我們隻看到配送的輕騎兵，卻不要忘記了他們背後龐大繁雜的支撐體係。在冷兵器時代，一個騎兵要額外靠三匹馬的載力才可以維持戰鬥力，京東物流何嚐不是如此？
十年來，京東持續投資物流幾百億元，在全國廣建倉庫和配送點，倉配體係使得消費者覺得京東很快。但超越物流市場的成本核算，必然會遭到成本的懲罰。因為常年巨額虧損，劉強東終於不堪資本方要求盈利的壓力，將倉配體係分拆成單獨的物流集團。
對物流服務敏感到可以忽略京東商品更貴的人群，局限在中高端消費群體。劉強東也正是試圖憑借物流的口碑實現盈利，但成本，說到底還是繞不過成本。而且，一旦深入到三西線城市，物流的成本就會劇增，與三四線城市的低頻低價消費特點疊加，會直接吞掉本已微薄的毛利。據說京東正計劃通過節省人力，壓縮這一塊的開支，效果如何，我們隻能樂觀其成了。
京東的困局，要從它的基因說起。京東最早自營物流時，平台主售的是3C這種高單價商品，倉儲麵積小且客單價夠高——比如蘋果手機。但當京東試圖在核心業務之外發展快消等產品——比如衛生紙，物流又要覆蓋三四線以下城市後，倉庫裏放衛生紙還是放蘋果手機，就由不得京東自己了。
還要看到，京東的快消超越淘寶天貓的幾率過低，這些投入能否及時回本，要打一個大大的問號。
即使京東引以為傲的配送服務，事實上也難言專業。消費者感覺京東快，源於它就近發貨，配送員也不像傳統物流那樣有攬件派件的負擔。實際上，與順豐、三通一達等比，京東物流的承載能力在行業中隻屬於第三梯隊。
好不容易打造的“物流快”的印象，京東根本不敢丟。但要是保持現有的成本模式，並且擴充規模，卻讓獨立的物流公司開拓第三方業務以圖存盈利，平台的體驗肯定會大為降低。
陷入兩難抉擇下的京東，現在直麵早已經不是“菜鳥”的菜鳥，在阿裏布局千億之後，所謂的物流優勢能撐多久，確實堪憂。
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阿裏在數百億投資之後，再投資1000億，即使對全球商業基礎設施而言，都是一個重大的利好。要知道，中國物流業的水平在阿裏電商平台的催動下，早已位居全球前列。無論是中國中西部與東部，還是全球發達地區與欠發達地區的物流代差，隻能靠阿裏這樣的巨頭解決。
這也是馬雲長期的念想。他心中的物流，不僅僅是現在快的地方快，是中國中西部也要快，全球也要快。他多次在公開場合提到，“物流上北京上海快不算快，新疆西藏內蒙古快才叫快”。
每一年，馬雲都要飛800多個小時到世界各地去唿籲建立EWTP（電子世界貿易平台）。現在阿裏大手筆的投入，預計將會給這些地區帶來更加普惠的物流服務。這是繼電商、小微金融之後，阿裏又一個普惠平台的提速建設。
從這個角度看，菜鳥承擔的責任更重，承載的價值也更為舉足輕重。前些天，在阿裏巴巴公司成立18周年的活動中，阿裏反複強調家國情懷和濟世精神。建設普惠的物流，無疑是這種宣示的回聲之一。
阿裏未來五年1000億的物流投入，因為規模驚人，自會引人遐想。這個空前的布局，所可能激發的改變，可能現在才剛剛開始。
一個猜想重新泛起：阿裏巴巴是不是要像京東那樣自己做物流？不能說這個想法很普遍，但有京東殷鑒在前，菜鳥網絡又羽翼豐滿，阿裏自做物流既無必要，更乏效率。
回到現實，從阿裏和菜鳥的平台模式來分析，結合菜鳥4年來的成功經驗，阿裏未來5年1000億的投資，預計一部分還是用於技術領域，另外一部分可能會用於核心位置和薄弱環節的基礎設施搭建。比如中西部地區，比如跨境貿易需要的一些超大的物流樞紐。
物流上長期是重模式和輕模式的討論。但對於物流需求來說，不管是哪種模式，能解決問題的就是好模式。阿裏在物流上應該會走出輕重模式的桎梏。這也是一種以需求為導向的供給側改革的思維。
1000億，這可能是中國物流業曆史上最大的押注。菜鳥平台一直表示，自己隻是為各家物流公司服務的告訴公路，這條高速公路獲巨資改造拓寬延伸，受益的肯定是全行業。
全行業跑得更快，就會進一步拉近與京東物流的差距，這對京東自然是一大利空。任何商業模式，越是封閉的就越容易脆斷。難題重新拋給劉強東，他會如何拆招呢？
如果不跟進，之前的投入可能就成為永遠沉默的成本。要是跟進下注，京東可能要在一個自己沒有地圖的戰場上掙紮。進退失據，左右為難，真不知如何是好。或許，這將成為京東麵臨的一個生死難關？
最後更新：2017-10-08 07:11:45